Romerike Sparebank flytter samfunnskapital til ny «krigskasse»: – Bedre rustet for fremtiden

I dag eier egenkapitalbeviseierne omtrent 16 prosent av Romerike Sparebanks egenkapital, mens resten tilfaller grunnfondskapitalen. Gjennom en foreslått konvertering vil banken nå omdanne deler av grunnfondskapitalen til eierandelskapital i en ny sparebankstiftelse, og øke eierbrøken til 45 prosent.

Deretter skal stiftelsen selge seg ned i løpet av høsten, noe som gjør flere egenkapitalbevis tilgjengelig for investorer. I samme håndvending vil banken flyttes til hovedlisten på Oslo Børs, noe som blant annet legger til rette for investering i banken via aksjesparekonto.

– Gjennom grepene som nå gjøres blir Romerike Sparebank enda bedre rustet for fremtiden. Egenkapitalbeviset blir mer tilgjengelig, og attraktivt, for flere investorer, og eierne får en større del av kaka, samtidig som stiftelsen viderefører bankens samfunnsrolle og gaveinstitutt, sier administrerende banksjef Siri Berggreen i Romerike Sparebank til BankShift.

– Derfor mener vi at denne strategiske endringen skaper verdi for alle som har eksponering mot banken – ikke bare eiere, men også kunder, lokalsamfunn og ansatte, legger hun til.

Planen til Romerike Sparebank er som følger:

• Konvertere deler av grunnfondskapitalen, kjent som samfunnskapital, til eierandelskapital.

• Opprette en sparebankstiftelse, Sparebankstiftelsen Romerike Sparebank, som skal eie den konverterte kapitalen og dermed blir den største eieren i Romerike Sparebank.

• Foreslå et nedsalg av deler av stiftelsens eierskap for å gjøre egenkapitalbeviset enda mer likvid og tilgjengelig for investorer. Endelig beslutning vil tas av generalforsamlingen og styret i sparebankstiftelsen og vil avhenge av markedsforholdene.

• Notere banken på hovedlisten på Oslo Børs, som vil gjøre egenkapitalbeviset mer attraktivt og lettere tilgjengelig blant annet ved å godkjennes for aksjesparekonto.

En markedsverdi som reflekterer drift

Sjefen i Romerike Sparebank mener at banken har en relativt lav eierbrøk og en markedsverdi som ikke står i forhold til størrelsen i dag.

– Konverteringen fører til at banken kan få en markedsverdi som både reflekterer underliggende drift i større grad enn tidligere, og er mer på linje med andre, tilsvarende banker. Vi unngår samtidig utvanning av eierbrøken gjennom planlagt likedeling av fremtidig resultater, som gjør at eierne våre over tid vil sitte igjen mer en større andel enn i dag, sier hun.

Berggren mener endringene som nå er foreslått vil gjrøe Romerike Sparebank til et «reelt investeringsalternativ» for flere investorer.

– Som igjen vil bidra til at vi får en mer effektiv og riktig prising, sier Berggreen.

Siden noteringen av bankens egenkapitalbevis i 2017 på Euronext Growth Oslo, har banken vokst til over 25 milliarder kroner i forretningskapital. Ved å gjøre større deler av verdien banken skaper tilgjengelig for investorer, skriver banken at den vil få «et ekstra gir for å nå de ambisiøse målene våre».

Gaver og krigskasse

Den nye Sparebankstiftelsen Romerike Sparebank skal rigges med et gaveinstitutt, som skal sikre at lokalsamfunnet fortsatt vil nyte godt av bankens overskudd.

– Gjennom å etablere en sparebankstiftelse kan vi etablere et enda større og bedre gaveinstitutt enn det banken har hatt frem til nå. Stiftelsen vil årlig få tilført utbytter og gaver fra banken, som gjør at banken får en viktigere rolle i lokalsamfunnet. I tillegg vil et potensielt nedsalg øke stiftelsens likviditet og krigskasse, samtidig som det blir mulig for flere investorer til å investere i Romerike Sparebank, og åpner også for at flere kunder, ansatte og private investorer kan få en eierandel, sier Berggreen.